Desarrollo de una interfaz gráfica para la implementación de modelos de optimización robusta de portafolios

González Guatibonza, José Nicolás

Desarrollo de una interfaz gráfica para la implementación de modelos de optimización robusta de portafolios

dc.contributor.advisor	Laniado Rodas, Henry	spa
dc.contributor.author	González Guatibonza, José Nicolás
dc.coverage.spatial	Medellín de: Lat: 06 15 00 N degrees minutes Lat: 6.2500 decimal degrees Long: 075 36 00 W degrees minutes Long: -75.6000 decimal degrees	eng
dc.creator.degree	Magíster en Administración Financiera	spa
dc.creator.email	jngonzaleg@eafit.edu.co	spa
dc.date.accessioned	2020-09-11T22:29:03Z
dc.date.available	2020-09-11T22:29:03Z
dc.date.issued	2020
dc.description	El presente trabajo de investigación aborda el problema de la optimización de carteras de activos realizando un acercamiento inicial a los modelos clásicos de optimización derivados de “Portfolio Selection*” (1952), el trabajo pionero de Henry Markowitz, abarcando los modelos de media y mínima varianza junto con el de la estrategia equiponderada de distribución de los montos de inversión. A partir de la indagación de sus debilidades se procede a realizar un nuevo acercamiento a aquellos que proponen el uso de estimadores estadísticos robustos y la eliminación de valores atípicos en las series de rendimientos involucradas en el proceso de optimización, entre ellos el algoritmo de mínimo determinante de la matriz de covarianza (Fast-MCD) y el de un nuevo estimador estadístico de dicha matriz mediante un recorte a su forma muestral y la aplicación de un modelo que involucra el uso de la co-mediana como un estimador estadísticamente robusto de la matriz, el cual es objeto posterior del modelo de recorte. Seguidamente se procede a presentar el desarrollo de una interfaz gráfica de usuario en el software de cómputo numérico Matlab, que implementa los modelos estudiados y ofrece un medio interactivo de aprendizaje y análisis de desempeño, dejando así un precedente de desarrollo de software abierto a mejoras futuras y usos investigativos.	spa
dc.description.abstract	This research work addresses the problem of optimization of asset portfolios by making an initial approach to the classic optimization models derived from "Portfolio Selection*" (1952), the pioneering work of Henry Markowitz, covering the models of mean and minimal variance along with the equally weighted investment distribution model. From the investigation of their weaknesses, a new approach is made to those that propose the use of robust statistical estimators and the elimination of outliers in the time series involved in the optimization process, including the use of the minimum determinant algorithm of the covariance matrix (Fast-MCD) and that of a new statistical estimator of such matrix by means of a shrinkage to its sample form and the application of a model that involves the use of the comedian as a statistically robust estimator of the matrix, which is object of a subsequent shrinkage process. Next, the development of a graphical user interface on Matlab numerical computing software is presented, which implements the models studied and offers an interactive means of learning and performance analysis, thus leaving a precedent for developing software open to future improvements and investigative uses.	spa
dc.format	application/pdf	eng
dc.identifier.ddc	332.63 G643
dc.identifier.uri	http://hdl.handle.net/10784/17731
dc.language.iso	spa	spa
dc.publisher	Universidad Eafit	spa
dc.publisher.department	Escuela de Economía y Finanzas	spa
dc.publisher.place	Bogotá	spa
dc.publisher.program	Maestría en Administración Financiera	spa
dc.rights	Todos los derechos reservados	spa
dc.rights.accessrights	info:eu-repo/semantics/openAccess	spa
dc.rights.local	Acceso abierto	spa
dc.subject	Recorte a la matriz de covarianza	spa
dc.subject	FastMCD	spa
dc.subject	co-mediana	spa
dc.subject	Matlab App Designer	spa
dc.subject	simulacion rolling horizon	spa
dc.subject	optimizacion de portafolios	spa
dc.subject.keyword	Covariance matrix shrinkage	spa
dc.subject.keyword	FastMCD	spa
dc.subject.keyword	co-median	spa
dc.subject.keyword	Matlab App Designer	spa
dc.subject.keyword	rolling horizon simulation	spa
dc.subject.keyword	portfolio optimization	spa
dc.subject.lemb	PORTAFOLIO DE INVERSIONES	spa
dc.subject.lemb	INVERSIONES	spa
dc.subject.lemb	INVERSIONES DE CAPITAL	spa
dc.subject.lemb	CAPITAL	spa
dc.subject.lemb	RIESGO (FINANZAS)	spa
dc.title	Desarrollo de una interfaz gráfica para la implementación de modelos de optimización robusta de portafolios	spa
dc.type	masterThesis	eng
dc.type	info:eu-repo/semantics/masterThesis	eng
dc.type.hasVersion	acceptedVersion	eng
dc.type.local	Tesis de Maestría	spa