Incidencia de la política monetaria y los indicadores de crecimiento económico sobre el riesgo de liquidez en instituciones financieras de Colombia

Cardona Baquero, Giovanny

Publicación:
Incidencia de la política monetaria y los indicadores de crecimiento económico sobre el riesgo de liquidez en instituciones financieras de Colombia

dc.contributor.advisor	Cruz Castañeda, Vivian
dc.contributor.author	Cardona Baquero, Giovanny
dc.coverage.spatial	Medellín de: Lat: 06 15 00 N degrees minutes Lat: 6.2500 decimal degrees Long: 075 36 00 W degrees minutes Long: -75.6000 decimal degrees
dc.creator.email	gcardonab@eafit.edu.co
dc.creator.email	giovannycardonab1223@gmail.com
dc.date.accessioned	2026-05-15T14:52:00Z
dc.date.available	2026-05-15T14:52:00Z
dc.date.issued	2025-11-25
dc.description	Esta investigación analiza la incidencia de los cambios en la política monetaria y los indicadores de crecimiento económico sobre el indicador de riesgo de liquidez (IRL) en instituciones financieras de Colombia, considerando sus repercusiones en la liquidez bancaria y la estabilidad financiera. Se utilizó una base de datos con información macroeconómica e informes financieros de los bancos seleccionados en el período marzo de 2020-diciembre de 2024, y se implementaron técnicas estadísticas y econométricas como la regresión múltiple y los modelos de vectores auto-regresivos (VAR), con el objetivo de examinar cómo los indicadores macroeconómicos inciden en la liquidez de estas instituciones. Los resultados evidencian que el riesgo de liquidez en Colombia está fuertemente influenciado por factores macroeconómicos y que, en particular, las tasas de interés y la inflación generan efectos significativos sobre el IRL, mientras que el índice de cartera vencida (ICV) refleja la incidencia del entorno económico general. En contraste, variables como la tasa de depósitos a término fijo (DTF) y el desempleo no presentan efectos estadísticamente significativos. Estos hallazgos demuestran la importancia de mantener la estabilidad macroeconómica para reducir el riesgo de liquidez en las instituciones financieras.
dc.description.abstract	This research analyzes the impact of changes in monetary policy and economic growth indicators on the Liquidity Risk Index (IRL) of financial institutions in Colombia, considering their implications for banking liquidity and financial stability. A database containing macroeconomic information and financial reports from selected banks for the period March 2020–December 2024 was used. Statistical and econometric techniques, such as multiple regression and vector autoregressive (VAR) models, were applied to examine how macroeconomic indicators affect the liquidity of these institutions. The results show that liquidity risk in Colombia is strongly influenced by macroeconomic factors, particularly interest rates and inflation, which exert significant effects on the IRL, while the non-performing loan ratio (ICV) reflects the influence of the general economic environment. In contrast, variables such as the fixed-term deposit rate (DTF) and unemployment do not show statistically significant effects. These findings highlight the importance of maintaining macroeconomic stability to reduce liquidity risk in financial institutions.
dc.description.degreelevel	Maestría	spa
dc.description.degreename	Magíster en Administración Financiera	spa
dc.format.mimetype	application/pdf
dc.identifier.instname	instname:Universidad EAFIT
dc.identifier.reponame	reponame:Repositorio Institucional Universidad EAFIT
dc.identifier.repourl	repourl:https://repository.eafit.edu.co
dc.identifier.uri	https://hdl.handle.net/10784/38006
dc.language.iso	spa
dc.publisher	Universidad EAFIT	spa
dc.publisher.department	Área de Mercados y Estrategia Financiera	spa
dc.publisher.faculty	Escuela de Finanzas, Economía y Gobierno	spa
dc.publisher.place	Pereira
dc.publisher.program	Maestría en Administración Financiera	spa
dc.rights	Todos los derechos reservados	spa
dc.rights.accessrights	info:eu-repo/semantics/openAccess
dc.rights.coar	http://purl.org/coar/access_right/c_abf2
dc.rights.local	Acceso abierto
dc.subject	Macroeconomía
dc.subject	Riesgo de liquidez
dc.subject	Política monetaria
dc.subject	Instituciones financieras
dc.subject	Vectores auto-regresivos
dc.subject	Regulación
dc.subject.keyword	Macroeconomics
dc.subject.keyword	Liquidity risk
dc.subject.keyword	Monetary policy
dc.subject.keyword	Financial institutions
dc.subject.keyword	Autoregressive vectors
dc.subject.keyword	Regulation
dc.subject.lemb	BANCOS - COLOMBIA
dc.subject.lemb	INDICADORES ECONÓMICOS - COLOMBIA
dc.subject.lemb	PLANIFICACIÓN ECONÓMICA - COLOMBIA
dc.subject.lemb	ECONOMETRÍA
dc.subject.lemb	INFLACIÓN - COLOMBIA
dc.title	Incidencia de la política monetaria y los indicadores de crecimiento económico sobre el riesgo de liquidez en instituciones financieras de Colombia
dc.type	info:eu-repo/semantics/masterThesis
dc.type.coar	http://purl.org/coar/resource_type/c_bdcc
dc.type.coarversion	http://purl.org/coar/version/c_970fb48d4fbd8a85
dc.type.local	Tesis de Maestría	spa
dc.type.redcol	http://purl.org/redcol/resource_type/TM
dc.type.spa	Otro
dc.type.version	info:eu-repo/semantics/acceptedVersion
dspace.entity.type	Publication